哈尔滨被日军占领，歌女芳华是义勇军领袖志强之妻，以卖唱维持一家人的生活。流浪汉韩二虎时常受芳华恩惠，心里十分感激。芳华之女小华与祖母在巷口卖纸烟，有人来偷纸烟，二虎上前帮忙，将众流氓打得狼狈逃窜，日本特务长的助手上野对他十分赏识，收买他做了特务。志强回哈尔滨参加活动，与敌遭遇，不幸被二虎打死，老母受刺激中风而死。敌人又要逮捕芳华一家，二虎良心发现，击毙上野等人，自己亦被打死。芳华乘船渡河，日军上前搜查，芳华巧妙引爆炸药与敌俱亡。